華潤三九擬以62億元受讓天士力控制權

8月4日，華潤三九（000999.SZ）與天士力（600535.SH）同步發(fā)布公告，華潤三九擬以62.12億元受讓天士力28%的控制權，華潤三九將成為天士力的控股股東。國務院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會所屬的中國華潤有限公司（以下簡稱“中國華潤”）將成為天士力的實際控制人。

華潤三九與天士力均為以中藥業(yè)務為主的行業(yè)龍頭企業(yè)。據(jù)米思會今年6月發(fā)布的2023年度中國中藥企業(yè)TOP100排行榜，華潤三九位列第2名，天士力位列第9名。

據(jù)天士力公告，8月4日，天士力控股股東天士力集團及其一致行動人天津和悅、天津康順科、天津鴻勛、天津通明、天津順祺、天津善臻與華潤三九簽訂了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。根據(jù)協(xié)議內(nèi)容，華潤三九受讓天士力集團及其一致行動人合計持有的4.18億股天士力股份，占天士力總股本的28%，轉(zhuǎn)讓價格為每股14.85元，轉(zhuǎn)讓價款合計為62.12億元。

同時，天士力集團向國新投資有限公司轉(zhuǎn)讓其持有天士力的0.75億股股份，占天士力總股本的5%。據(jù)了解，國新投資有限公司最終實際控制人為國務院。

本次交易完成后，天士力控股股東將由天士力集團變更為華潤三九，實際控制人將由閆凱境、閆希軍、吳迺峰、李畇慧變更為中國華潤。

對于交易的目的，華潤三九方面稱，本次交易有利于雙方發(fā)揮中藥產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同效應，在中藥材種植、創(chuàng)新研發(fā)、智能制造、渠道營銷等領域相互賦能，增強全產(chǎn)業(yè)鏈核心競爭力。本次交易有利于華潤三九加快補充創(chuàng)新中藥管線，秉承“傳承精華、守正創(chuàng)新”的思路，持續(xù)深耕中藥全流程開發(fā)體系，提高創(chuàng)新藥研發(fā)能力，建立在中藥領域的引領優(yōu)勢，推動中醫(yī)藥傳承創(chuàng)新及高質(zhì)量發(fā)展。

天士力是現(xiàn)代中藥領軍企業(yè)之一，主要聚焦心腦血管、消化代謝、腫瘤三大疾病領域，利用現(xiàn)代中藥、生物藥、化學藥協(xié)同發(fā)展優(yōu)勢進行創(chuàng)新藥物的戰(zhàn)略布局。天士力最核心的品種是復方丹參滴丸。

據(jù)2023年年度報告，天士力擁有涵蓋98款在研產(chǎn)品的研發(fā)管線，包含41款1類創(chuàng)新藥；中藥管線布局25款產(chǎn)品，其中9款產(chǎn)品處于研發(fā)III期。

2021—2023年，天士力營業(yè)收入比較穩(wěn)定，分別為79.52億元、86.37億元、86.74億元；歸屬于上市公司股東的凈利潤分別為23.59億元、-2.64億元、10.71億元。其中，2022年凈利潤為負，主要原因是當年持有的上市公司金融資產(chǎn)公允價值下降所致。

999是華潤三九家喻戶曉的醫(yī)藥品牌。華潤三九核心業(yè)務定位于CHC（消費者健康）和處方藥領域，CHC業(yè)務覆蓋了感冒、皮膚、胃腸、肝膽、兒科、骨科、婦科、心腦等品類，其核心產(chǎn)品在感冒、胃腸、皮膚、兒科、維礦、止咳和骨科用藥占據(jù)了較高的市場份額；處方藥業(yè)務則覆蓋心腦血管、抗腫瘤、消化系統(tǒng)、骨科、兒科、抗感染等治療領域。

此次交易完成后，中國華潤將成為天士力實際控制人，其在醫(yī)藥健康領域控股的上市公司還有華潤醫(yī)藥（03320.HK）、華潤三九、東阿阿膠（000423.SZ）、華潤醫(yī)療（01515.HK）、華潤雙鶴（600062.SH）、江中藥業(yè)（600750.SH）、博雅生物（300294.SZ）和昆藥集團（600422.SH）等。